Turkcell hissesini model portföyüne ekledi

Gedik Yatırım bugün yayımladığı hisse analiz raporunda Turkcell hissesini model portföyüne ekledi.

Raporda yer alan bilgiler şu şekilde:

Turkcell’i ekleme nedenimiz: Turkcell model portföyümüzden çıkardığımız 16 Şubat tarihinden günümüze BIST100 göreceli olarak %8’lik negatif performans sergilemiştir. Global ve yurtiçi makroekonomik beklentilerdeki belirsizliklerin bu dönemde artmasına bağlı olarak, Şirket’in defansif iş modeline olan güvenimiz sebebiyle yeniden model portföyümüze ekliyoruz.

Şirket’in artan maliyetlerinin fiyat geçişlerini kontrat yenilemeleri ve yeni müşteri kazanımlarıyla büyük oranda tamamlamasına bağlı olarak 2023 ve 2024 yılında, geçtiğimiz birkaç yıllık yüksek enflasyonlu döneme kıyasla daha güçlü operasyonel sonuçlar ve büyüme açıklayacağını tahmin ediyoruz.

Tarkim halka arz için SPK'ya başvurduBorsa

Şirket’in defansif bilanço yapısının ve iş modelinin, talep yönlü belirsizliklerin yoğun olduğu güncel makroekonomik konjonktürde avantaj sağlayabileceğini düşünüyoruz. 31 Mart 2023 tarihinde yayımladığımız Telekomünikasyon Sektör Raporu’nda yer verdiğimiz 2023 ve 2024 varsayımlarımıza göre Turkcell hisseleri, sırasıyla 5.3x ve 3.5x F/K oranıyla işlem görürken, FD/FAVÖK rasyosu ise aynı dönemler için sırasıyla 3.2x ve 2.6x’tir.

Yasal Uyarı Notu: Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.